Exemple :
Dans une économie arbitrée où le modèle de Black et Scholes est valide,
on considère l’acquisition de 100 options d’achat européennes sur action
avec un prix d’exercice 25 et une maturité dans 3 mois. L’action a un prix
courant 20, une volatilité 24% et distribue un dividende à un taux continu
proportionnel à son prix, le taux de dividende est 3%. Le taux d’intérêt sans